Tjäreborgille uusi omistaja jättikauppojen myötä – Norwegian ostaa Nordic Leisure Travel Groupin
Lentoyhtiö Norwegian on solminut sopimuksen Nordic Leisure Travel Groupin ostamisesta. Kauppaan kuuluu myös suomalaisille tuttu Tjäreborg.
Yrityskaupan tuloksena Pohjoismaihin syntyy uudenlainen, suuret brändit yhdistävä ja vertikaalisesti integroitunut matkailukonserni, joka toimii sekä vapaa-ajan että liikematkustuksen segmenteissä.
Norwegianin ja Widerøen toiminta kattaa 27 miljoonan matkustajan verkoston. Nyt kauppa yhdistää siihen Nordic Leisure Travel Groupin eri maissa toimivat brändit Tjäreborgin, Vingin, Spiesin, Globetrotterin sekä Sunclass Airlinesin.
Norwegian hakee vahvaa kasvua
Norwegianin mukaan kauppa tarkoittaa asiakkaille laajempaa kohdevalikoimaa, helpompia varauksia ja saumatonta matkustamista.
Uusi konserni pystyy tarjoamaan kaikkea yksittäisistä lennoista Norwegianin ja Widerøen reittiverkostoissa lomapaketteihin, joita tarjoavat Ving Norjassa ja Ruotsissa, Spies Tanskassa, Tjäreborg Suomessa sekä Ruotsissa räätälöityjä matkoja tuottava Globetrotter.
Uusi konserni tulee omistamaan noin 160 lentokonetta. Vuosittain konserni palvelee noin 30 miljoonaa asiakasta. Hankintaan sisältyvät NLTG:n omat konseptihotellit Espanjassa, Kreikassa, Kyproksella, Thaimaassa ja Turkissa. Kaupan odotetaan kasvattavan Norwegian-konsernin vuotuista liikevaihtoa lähes 50 prosentilla.
“Tämä on virstanpylväs Pohjoismaiden matkailuhistoriassa. Norwegian ja Widerøe ovat jatkossakin sitoutuneita tarjoamaan kilpailukykyisiä lentoja asiakkaillemme. Lisäämällä NLTG:n johtavan aseman vapaa-ajanmatkustuksessa Norwegian-konsernin kattavaan reittiverkostoon rakennamme paremman ja joustavamman tarjonnan asiakkaillemme”, sanoo Norwegianin toimitusjohtaja Geir Karlsen.
“Lisäksi luomme vahvemman alustan kasvulle kaikkialla Pohjoismaissa, erityisesti Ruotsissa ja Tanskassa. Useiden matkustuskonseptien avulla voimme parantaa käyttöastetta ja varausten näkyvyyttä aiemmin varausikkunoissa. Tämä kauppa turvaa NLTG:n pohjoismaisen omistuksen ja tarjoaa kattavamman tuotteen kaikille Norwegianin, Widerøen ja NLTG:n nykyisille ja uusille asiakkaille.”
Lentoreittien koordinointi parantaa käyttöastetta
NLTG:n tytäryhtiö Sunclass Airlines operoi kahdentoista keski- ja pitkän matkan Airbus-lentokoneen laivastoa. Sunclassin, Norwegianin ja Widerøen verkostoilla on jonkin verran päällekkäisyyttä.
Norwegianin lähes 390 reittiä keskittyy säännölliseen liikenteeseen avainkohteisiin Pohjoismaissa, Euroopassa ja lähialueilla, kun taas Sunclass operoi noin 25 kohteeseen keskittyen tilauslentoihin. Tämä mahdollistaa paremman käyttöasteen ja laajemman kattavuuden, kun reitit koordinoidaan yhdistetyssä konsernissa.
NLTG operoi myös omaa matkailun vähittäiskaupan alustaa, Airshoppenia, jonka kasvu- ja kehitysstrategiaa vahvistetaan laajentuneessa konsernissa.
Yhteinen kasvu ja synergiat
Norwegian näkee selvän polun NLTG:n liikevaihdon ja kannattavuuden kasvattamiseksi tulevina vuosina. NLTG aikoo saavuttaa tämän optimoimalla lento-ohjelmia, mahdollisesti kaksinkertaistamalla onnistuneiden omien konseptihotellien määrän, parantamalla volyymia olemassa olevassa hotelliportfoliossa, hyödyntämällä uusien ja polttoainetehokkaiden Airbus A321neo- ja A330neo-lentokoneiden toimituksia sekä toteuttamalla useita tulosta parantavia toimenpiteitä, joiden vaikutukset näkyvät jo vuodesta 2027 alkaen.
Norwegianin ja Strawberryn jo käyttämä jaettu kanta-asiakaspistejärjestelmä, Spenn, on tarkoitus laajentaa myös NLTG:n brändeille ja konseptihotelleille. Yrityskaupan odotetaan vapauttavan merkittäviä synergioita ja kasvattavan osakekohtaista tulosta Norwegianin osakkeenomistajille jo vuonna 2027, ja tuloksen odotetaan paranevan entisestään vuodesta 2028.
“Olemme vakuuttuneita siitä, että tämä kauppa luo merkittävää, pitkän aikavälin arvoa. Hankinta on strateginen askel, joka valmistaa liiketoimintaamme tulevaisuutta varten. Kauppaa tukee yksimielinen hallitus, mikä heijastaa selkeää tavoitettamme rakentaa Pohjoismaiden johtava integroitu matkailukonserni, joka on paras valinta sekä liike- että vapaa-ajanmatkustajille,” sanoi Dag Mejdell, Norwegianin hallituksen puheenjohtaja.
Taustalla myös Strawberryn sijoitus
Uusi konserni yhdistää lento- ja lomapakettitarjonnan yhteen yhtiöön. Matkustajat hyötyvät laajemmasta kohde- ja hotellivalikoimasta sekä saumattomammasta matkakokemuksesta varaushetkestä saapumiseen.
“Minulla on suuri intohimo hotelleihin ja hotellielämyksiin, ja tavoitteenamme NLTG:llä on aina ollut luoda ainutlaatuisia, pohjoismaisille vieraille räätälöityjä hotellikonsepteja. NLTG:llä on jo kunnianhimoinen suunnitelma uusista konseptihotelleista tuleville vuosille, mutta kumppanuus Norwegianin kanssa avaa ainutlaatuisen mahdollisuuden kiihdyttää kasvua entisestään tuomalla upeat konseptihotellimme moniin uusiin kohteisiin Norwegianin laajan reittiverkoston kautta”, sanoi Petter A. Stordalen, Strawberryn perustaja ja omistaja.
“Uudesta Norwegian-konsernista tulee yksi Strawberryn suurimmista strategisista sijoituksista, ja olemme sitoutuneet olemaan pitkäaikainen omistaja ja aktiivinen kumppani sen jatkuvassa kehityksessä ja kasvussa.”
Kaupan yksityiskohdat ja prosessi
Kauppahinta on noin 7,94 miljardia Ruotsin kruunua eli noin 726 miljoonaa euroa. Hinta koostuu 3,5 miljardin Ruotsin kruunun (noin 320 mijoonan euron) käteisosuudesta ja 300 miljoonasta Norwegianin vastikeosakkeesta. Hinta perustuu viimeisimpään viiden päivän keskimääräiseen osakekurssiin (VWAP) 14,95 Norjan kruunua ja SEKNOK-valuuttakurssiin 1,01. Lisäksi voidaan maksaa enintään 30 miljoonaa lisäosaketta, joiden määrä päätetään vuoden 2026 neljännen neljänneksen aikana.
Käteisosuus rahoitetaan käteisvaroilla, joukkovelkakirjalainalla ja muilla lähteillä, jotka järjestetään ennen kaupan toteutumista. Toteutumisen jälkeen NLTG:n nykyisistä omistajista – Strawberrysta, Altorista ja TDR:stä – tulee merkittäviä osakkeenomistajia yhdistyneessä konsernissa. Strawberryn ja Altorin omistusosuudeksi tulee kummallekin noin 8,9 prosenttia ja TDR:n noin 4,4 prosenttia, olettaen, että lisävastikeosakkeita ei lasketa liikkeeseen. Strawberrylle ja Altorille ehdotetaan kummallekin yhtä edustajaa hallitukseen. Strawberry, Altor ja TDR ovat sitoutuneet tavanomaiseen 180 päivän luovutusrajoitukseen (lock-up) vastikeosakkeilleen kaupan toteutumisen jälkeen, ellei hallitus myönnä poikkeuksia.
Käteisosuus rahoitetaan yhdistelmällä Norwegianin taseen käteisvaroja ja uusia velkajärjestelyjä, jotka järjestetään ennen kaupan toteutumista. NLTG:n nykyiset omistajat ovat sopineet 180 päivän luovutusrajoitusjaksosta uusille osakkeilleen. Norwegian harkitsee myös toissijaista listausta Tukholmaan kaupan toteutumisen jälkeen heijastamaan laajentuneen konsernin laajempaa pohjoismaista osakkeenomistaja- ja asiakaskuntaa.
Kaupan toteutuminen edellyttää Norwegianin ylimääräisen yhtiökokouksen hyväksyntää, viranomaishyväksyntöjä, mukaan lukien EU:n kilpailuviranomaisten hyväksyntää, sekä muita tavanomaisia ehtoja. Kaupan toteutumisen tavoiteajankohta on vuoden 2026 toisella puoliskolla.
Lähde: Norwegian
Kuvat: Norwegian, Strawberry
Lisää vastaavia artikkeleja
